根据我们的手机监听软件开发人员以及PCB设计人员对三大驱动力造就手机行业美好前景的分析，首先,智能手机渗透率提升空间巨大,2011年全球智能手机渗透率仅为27%;而同期全球移动用户渗透率已达87%。其次,天线单价提升,目前低端弹片天线3-5毛钱,而中端FPC天线就要1元左右,而高端LDS天线则需要20-30元。再次,NFC、无线充电等新型应用不断涌现,可穿戴设备概念的兴起,未来这些新应用将逐渐成为智能终端的标配,行业空间将极大提升。
根据手机监听软件的开发人员了解，手机行业准入壁垒大大提升。首先,无线终端天线具有典型的定制化及非标准化特点,需要长期的经验积累;其次,通信技术升级速度加快及无线充电、NFC等各种新应用不断涌现提升研发门槛;再次,可能代表未来趋势的LDS天线制造设备较贵,无形中增加了资金壁垒。天线行业对准入者在技术设计研发及供货能力等方面的要求将越来越高,这将极大提高天线行业未来的进入壁垒。
产业发展趋势下的格局变换,利好国内供应链。2012年全球在中国设计的智能手机约1.98亿部,13年将达到3.4亿部,同比增长74%。全球在中国设计的智能手机占比在2010年时仅为0.51%,12年达到9.89%,预计2013年将上升到17.1%,产业链大有向中国转移之趋势。我们认为,全球智能机设计在国内占比的提升将极大带动国内智能机零部件企业的发展,因为随着智能终端更新周期的缩短及对供应商交付时间要求的愈发严格,地理位置的重要性将显得日趋重要。
